Precio medio ponderado por volumen anterior (pVWAP)

Precio medio ponderado por volumen anterior (pVWAP) es el valor VWAP completado de la sesión inmediatamente anterior u otro período de anclaje finalizado, que se traslada al gráfico actual como nivel de referencia histórico. El VWAP estándar es un promedio ponderado por volumen que se restablece en su período de anclaje, como Sesión, Semana o Mes, por lo que la lectura completa anterior puede utilizarse como punto de referencia fijo para el período actual.

El VWAP combina el precio y el volumen en una media continua. Durante una sesión activa, se actualiza continuamente. pVWAP es diferente: se refiere al VWAP del último periodo completado, por lo que en lugar de moverse a lo largo del día, se utiliza como una referencia estática de arrastre de la sesión anterior. Los operadores lo utilizan para comparar el precio actual con el punto en el que se produjo la mayor parte de la negociación ponderada por volumen en el periodo anterior.

• Elija el periodo de anclaje que se está siguiendo, normalmente la sesión anterior.
• Para ese periodo completo, calcule el VWAP combinando el precio y el volumen en todas las barras de la ventana de anclaje.
• Cuando ese periodo termina, la lectura final del VWAP se convierte en la referencia del VWAP anterior.
• Lleve ese nivel completado a la siguiente sesión o periodo como pVWAP.

Nota: Debido a que el VWAP también puede ser anclado a la Semana, Mes, Trimestre, Año, o anclajes basados en eventos en algunas plataformas, "VWAP anterior" sólo tiene sentido si el período de anclaje está claramente definido.

El pVWAP se utiliza habitualmente de tres formas conectadas:

• Como referencia de valor anterior: los operadores comparan el precio actual con el VWAP completado de la sesión anterior para juzgar si el mercado cotiza por encima o por debajo de la media ponderada por volumen del último periodo.
• Como referencia de soporte/resistencia: el precio suele reaccionar en torno a los niveles de referencia anteriores, especialmente cuando el pVWAP se alinea con otros niveles como el VAH anterior, el VAL anterior o el POC anterior.
• Como herramienta de contexto: los operadores utilizan el pVWAP para enmarcar si la sesión actual está aceptando por encima de la referencia anterior, rechazándola o girando a su alrededor. El VWAP se utiliza ampliamente como referencia de ejecución y tendencia, por lo que el VWAP anterior completado puede importar como nivel de contexto de arrastre.

• VWAP de sesión: la forma estándar se reinicia cada sesión, que es la base para una referencia VWAP de sesión anterior.
• Anclas alternativas: TradingView soporta anclajes como Sesión, Semana, Mes, Trimestre, Año, Década, Siglo y anclajes de eventos seleccionados, por lo que el VWAP anterior puede ser interpretado a través de más que sólo períodos diarios.
• Bandas de VWAP: muchas herramientas pueden mostrar bandas de desviación estándar en torno al VWAP activo, aunque el propio VWAP se suele utilizar como línea de referencia completa en lugar de una estructura de bandas en desarrollo.
• Algunas plataformas suprimen el VWAP de sesión en los gráficos diarios o superiores porque el VWAP de sesión está pensado principalmente para su uso intradía.

• Utilizar pVWAP sin definir el ancla. Un VWAP de sesión anterior, un VWAP semanal anterior y un VWAP mensual anterior no son el mismo nivel. TradingView documenta explícitamente múltiples periodos de anclaje.
• Asumir que un precio por encima de pVWAP significa automáticamente alcista y por debajo de pVWAP significa automáticamente bajista. Es un punto de referencia y un nivel de contexto, no una señal comercial independiente. El VWAP en sí mismo se describe como similar a una media móvil en la interpretación direccional, pero todavía se retrasa porque se construye a partir de datos pasados.
• Confundir pVWAP con VWAP anclado de un evento arbitrario. Un VWAP de una sesión anterior completada es un nivel de arrastre histórico; un VWAP anclado puede comenzar desde un punto de referencia completamente diferente.